Il rendimento annuale del mio IRA è attualmente del 5,3%, il DJIA è del 9,5% e il NASDAQ è del 7,7%.
È normale o dovrei essere deluso? Ho appena iniziato a prestare attenzione a questo genere di cose, e non sono sicuro di come giudicare la performance del mio money manager.
Non c'è un rendimento tipico per un IRA. Comprendete che un IRA non è un tipo di investimento, è solo un conto che riceve un trattamento fiscale speciale dal governo federale.
Il denaro nell'IRA potrebbe essere investito in quasi tutto, incluso oro, azioni, obbligazioni, contanti, CD, ecc. Quindi la domanda, così come formulata, non è esattamente significativa. È un po’ come chiedere qual è il prezzo tipico delle cose se uso banconote da 10 dollari.
Per quanto riguarda un ritorno annualizzato del 10,6% sul tuo portafoglio. Non è un cattivo rendimento. A quel tasso raddoppierai il tuo investimento (con il compounding) ogni 7,2 anni. Ancora una volta, tuttavia, è necessario un po’ di contesto. Puoi davvero valutare i rendimenti degli investimenti solo tenendo a mente il tuo profilo di rischio. Se siete investiti in investimenti super sicuri come i CD, questo è un rendimento assolutamente incredibile. Lo confronti con diversi indici, che è un buon modo di farlo se stai investendo nei tipi di investimenti tracciati da quegli indici.
A me sembra abbastanza buono (il 10% all'anno è un buon rendimento). Rimanere indietro rispetto agli indici è normale, è difficile battere gli indici per un lungo periodo di tempo, più lungo è il periodo - minori sono le possibilità di successo.
Tuttavia, mezzo anno è un periodo di tempo relativamente breve, e dovresti controllare i tuoi investimenti un po’ più a fondo. Presumo che tu non sia investito in una cosa sola, quindi dovresti controllare ogni investimento, come si sta comportando. Se hai fondi - controlla ogni fondo rispetto all'indice pertinente per quel fondo, se hai azioni - controlla rispetto agli indici di settore pertinenti, ecc.
Inoltre, controlla le commissioni che paghi ad ogni fondo e al piano, vengono fuori dalle tue tasche, abbassando il rendimento.
Per provare ad affrontare il tuo ‘come’ va un po’ così.
Devi prima valutare come la tua roba è investita, se per esempio metà è in azioni e l'altra metà è in obbligazioni, allora dovrai calcolare un tasso ‘misto’ per quelli che sono ragionevoli ‘rendimenti medi’ per entrambi. Questo potrebbe significare guardare l’S&P500 o il Russell 3000 per la parte azionaria, e qualche indice obbligazionario per quella parte, poi ‘mischiare i tassi’, in questo caso usando una formula come questa
(R3000_return * .5) + (bond_return * .5) = blended rate
poi confrontare il tasso misto con il ritorno nel vostro IRA.
In genere è molto più utile confrontare le varie componenti del vostro rendimento totale separatamente, specialmente se investite con uno stile particolare come la ‘crescita aggressiva’ o se state comprando obbligazioni vere e proprie e non un fondo obbligazionario, dato che la maggior parte degli indici orientati alle obbligazioni sono per fondi obbligazionari, che non si possono davvero confrontare bene con l'acquisto e il possesso di obbligazioni fino alla scadenza.
Supponiamo che il tuo lato azionario sia costituito da due fondi comuni con stili diversi, uno ‘large cap’ e l'altro ‘aggressive growth’. In questo caso potresti voler confrontare ognuno di quei fondi con un indice appropriato come quelli forniti da Morningstar Se trovi che uno di loro è costantemente sotto la media, potresti considerare di trovare un fondo alternativo il cui gestore abbia un migliore track record (tenendo presente che “past performance….”)
Per me (forse qualcuno ha un buon suggerimento qui) le obbligazioni sono la cosa difficile da giudicare. L'obiettivo normale di possedere effettivamente delle obbligazioni (al contrario di un fondo) è quello di mantenere l'intero valore del capitale perché non c'è fluttuazione del capitale se si tiene l'obbligazione fino alla scadenza (finché si sceglie bene e l'emittente non è inadempiente). Il valore effettivo “in questo momento” di un'obbligazione (come nella vendita prima della scadenza) e dei fondi obbligazionari, va su e giù in una relazione inversa con i tassi di interesse. Questo significa che anche gli indici di queste cose salgono e scendono molto, quindi è molto difficile confrontarli con un'obbligazione che si intende tenere fino alla scadenza.
Inoltre, per un'obbligazione del genere, non c'è molto senso di “switch out”, a meno che non si sia preoccupati del default dell'emittente. Se i tassi sono più alti di quelli che stai ottenendo sulle tue obbligazioni, allora dovrai vendere la tua obbligazione ad uno sconto, e tutto quello che succede è che finirai per tenere un'obbligazione diversa che vale meno, ma ha un interesse più alto (fondamentalmente il rendimento netto è probabile che sia più o meno lo stesso). L'approccio migliore è generalmente quello di “scalare” le date di scadenza in modo da avere l'opportunità di reinvestire a qualsiasi tasso prevalente, senza dover vendere a sconto… comunque il punto è che non sono sicuro che ci sia molto valore nel confrontare il rendimento della parte obbligazionaria di un IRA a meno che non sia investito in fondi obbligazionari (che molte persone che vogliono preservare il capitale tendono ad evitare)
Vuoi andare in pensione? Se sì, quando? Quanto tempo pensa di vivere? Quanto vuoi avere a disposizione al mese, in dollari di oggi, quando raggiungerai quell'età?
Una volta che hai risposto a queste domande, allora sarai in una posizione migliore per dire se dovresti essere deluso o no. Ma il fatto che tu non lo sappia indica che non hai ancora esaminato queste domande.